Published:Updated:

மியூச்சுவல் ஃபண்ட்: எஸ்.ஐ.பி Vs மொத்த முதலீடு - உங்களுக்கு எது ஏற்றது?

மியூச்சுவல் ஃபண்ட்: எஸ்.ஐ.பி Vs மொத்த முதலீடு - உங்களுக்கு எது ஏற்றது?
பிரீமியம் ஸ்டோரி
மியூச்சுவல் ஃபண்ட்: எஸ்.ஐ.பி Vs மொத்த முதலீடு - உங்களுக்கு எது ஏற்றது?

மியூச்சுவல் ஃபண்ட்: எஸ்.ஐ.பி Vs மொத்த முதலீடு - உங்களுக்கு எது ஏற்றது?

மியூச்சுவல் ஃபண்ட்: எஸ்.ஐ.பி Vs மொத்த முதலீடு - உங்களுக்கு எது ஏற்றது?

மியூச்சுவல் ஃபண்ட்: எஸ்.ஐ.பி Vs மொத்த முதலீடு - உங்களுக்கு எது ஏற்றது?

Published:Updated:
மியூச்சுவல் ஃபண்ட்: எஸ்.ஐ.பி Vs மொத்த முதலீடு - உங்களுக்கு எது ஏற்றது?
பிரீமியம் ஸ்டோரி
மியூச்சுவல் ஃபண்ட்: எஸ்.ஐ.பி Vs மொத்த முதலீடு - உங்களுக்கு எது ஏற்றது?

மியூச்சுவல் ஃபண்டில் எஸ்.ஐ.பி (சிஸ்டமேட்டிக் இன்வெஸ்ட்மென்ட் பிளான்) என்பது மிகப் பிரபலமான வார்த்தை. கடந்த இரண்டு வருடங்களில் பல முதலீட்டாளர்களால், மிகுந்த எதிர்பார்ப்புகளோடு ஆரம்பிக்கப்பட்டுள்ள முதலீட்டு முறையினால், இன்றைக்குப் பங்குச் சந்தை பெரிய அளவில் சரிந்துவிடாமல் தாங்கிப் பிடித்துக்கொண்டுள்ளது.

ஆனால், எஸ்.ஐ.பி முதலீட்டைத் தொடங்கியவர்கள் இன்றைக்கு ஒருவிதமான குழப்பத்தில் இருக்கிறார்கள். அவர்களின் குழப்பத்துக்கு முக்கியமான காரணம், அவர்கள் முதலீடு செய்த தொகை குறைந்து, 5 - 15% நஷ்டம் அடைந்திருப்பதுதான். 

எஸ்.ஐ.பி முறையில் முதலீடு செய்தும், தங்களுக்கு நஷ்டம் வந்து விட்டதே என்று   முதலீட்டாளர்கள்  வருத்தப்படத் தேவையில்லை. எஸ்.ஐ.பி முதலீடு குறுகிய காலத்தில் ஏன் நஷ்டத்தைத் தந்திருக்கிறது என்பதை சரியாகப் புரிந்துகொண்டால் போதும்.

மியூச்சுவல் ஃபண்ட்: எஸ்.ஐ.பி Vs மொத்த முதலீடு - உங்களுக்கு எது ஏற்றது?

எஸ்.ஐ.பி முறையில் செய்யப் பட்ட முதலீட்டில் குறுகிய காலத்தில் நஷ்டமும், நீண்ட காலத்தில் நல்ல லாபமும் கிடைத்திருப்பதை அட்டவணை 1-ஐ (ஈக்விட்டி ஃபண்டுகளின் எஸ்.ஐ.பி லாபம்) பார்த்துத் தெரிந்துகொள்ளலாம். தற்போது சிலபல காரணங்களால் சந்தை இறக்கம் கண்டுவருவதினால்தான் எஸ்.ஐ.பி முறையில் செய்யப்படும் முதலீட்டின் லாபம் குறைந்து வருகிறது.

எஸ்.ஐ.பி முறையில் முதலீடு செய்யும்போது இப்படியான நிலை வரும் எனப் பலரும் எதிர்பார்த்திருக்க மாட்டார்கள். ‘‘எஸ்.ஐ.பி முதலீடுதான் சாலச் சிறந்தது; அதன்மூலம் நஷ்டம் வர வாய்ப்பே இல்லை’’ என்றே எல்லோரும் நினைத்திருப்பார்கள். ஆனால், நிதர்சனம் என்னவோ அதிர்ச்சி தருவதாக உள்ளது.

எஸ்.ஐ.பி Vs மொத்த முதலீடு

தற்போது நஷ்டத்தில் உள்ள சிலர், எஸ்.ஐ.பி முறையில் முதலீடு செய்ததற்குப் பதிலாக மொத்தமாக முதலீடு செய்திருக்கலாமோ என்று  நினைப்பது இயற்கைதான்.  இந்தக் கேள்விக்கான பதில், நமக்குப் பல ஆச்சர்யங்கள் தருவதாக உள்ளன. 

ஒட்டுமொத்த விகடனுக்கும் ஒரே ஷார்ட்கட்!

மியூச்சுவல் ஃபண்ட்: எஸ்.ஐ.பி Vs மொத்த முதலீடு - உங்களுக்கு எது ஏற்றது?

என்ன வித்தியாசம்?

எஸ்.ஐ.பி மற்றும் மொத்த முதலீடு என இரண்டு முதலீட்டு முறைகளுக்கு இடையேயுள்ள வித்தியாசத்தைப் புரிந்துகொள் வதற்கு நம் வாழ்க்கைச் சூழ்நிலை களையும் நாம் கொஞ்சம் ஆராய  வேண்டியுள்ளது.

* நம்மில் பலருக்கும், மொத்தமாக முதலீடு செய்ய முடியாத நிலை இருக்கலாம். உதாரணமாக, மாதச் சம்பளம் வாங்குபவர்களால் சிறு தொகையை மட்டுமே முதலீடு செய்ய முடியும். பொதுவாக, வாரம் மற்றும் மாதம் என்கிற அளவில் சம்பளம் வாங்குபவர் களுக்கு மொத்த முதலீடு அவ்வளவு சுலபமாக இருக்கப் போவதில்லை. ஆனால், பிசினஸ் செய்கிறவர்களில் பலருக்கு மொத்த முதலீடு ஏற்றதாக இருக்கக்கூடும். எனவே, யாருக்கு எந்த முதலீடு முறை ஏற்றதாக இருக்குமோ அதைச் செய்வதே நல்லது.

* கையில் குறிப்பிட்ட அளவு பணம் இருக்கும்போது அதை சந்தையில் ஒரேமுறையில் முதலீடு செய்யாமல், குறைந்த தொகையை எஸ்.ஐ.பி முறையில் முதலீடு செய்துவருவது, சாதக மில்லை என்பதைப் புரிந்து கொள்ள வேண்டும். சந்தை சரிந்துள்ள தற்போதைய நேரங் களில் நாம் மொத்தமாக முதலீடு செய்வது அதிக லாபம் பெற வழிவகுக்கும்.

மியூச்சுவல் ஃபண்ட்: எஸ்.ஐ.பி Vs மொத்த முதலீடு - உங்களுக்கு எது ஏற்றது?

கையில் கணிசமாக பணம் இருக்கும்போது மொத்தமாக முதலீடு செய்யாமல் எஸ்.ஐ.பி முறையில்தான் முதலீடு செய் வேன் என்று அடம் பிடிப்பது சில நேரங்களில் புத்திசாலித் தனமான முடிவாக இருக்காது.
* அடுத்த சில மாதங்களுக்கு, வருடங்களுக்கு சந்தை ஏறுவதும் இறங்குவதுமாக இருக்குமானால் எஸ்.ஐ.பி முறை சிறப்பானதாக அமையும்.

அட்டவணை 2-ல் (மொத்த முதலீடு மற்றும் எஸ்.ஐ.பி லாபம்) மூன்று வகையான கால கட்டங்களில் மொத்த முதலீடு மற்றும் எஸ்.ஐ.பி முறையில் ஒரே தொகையை முதலீடு செய்தால் கிடைக்கும் ஆண்டு லாப விகிதம் தரப்பட்டுள்ளது. இதில் முக்கியமாக நாம் நினைவில் கொள்ளவேண்டிய விஷயம், மொத்த முதலீட்டில் பணம் முதலிலேயே முதலீடு செய்யப்படுகிறது. எஸ்.ஐ.பி முறையில் ஒவ்வொரு மாதமும்
பணம் செல்வதால், சிலகாலம் பணம் நம்மிடம் உள்ளது.

எஸ்.ஐ.பி -  அறியவேண்டிய அதிமுக்கிய விஷயங்கள்

* பங்குச் சந்தை ஏற்ற இறக்கத்துக்கு  உட்பட்டது என்பதைப் புரிந்துகொள்வது மிக முக்கியம்.

சந்தை சார்ந்த முதலீடுகளில் லாபம் மற்றும் இழப்பு சகஜம் என்பதை ஏற்றுக்கொள்ள வேண்டியது அவசியம்.

சந்தை இறங்கும் காலத்தில் எஸ்.ஐ.பி முதலீட்டை நஷ்டம் வருகிறதே என்கிற காரணத்துக்காக நிறுத்திவிடக் கூடாது.

மியூச்சுவல் ஃபண்ட்: எஸ்.ஐ.பி Vs மொத்த முதலீடு - உங்களுக்கு எது ஏற்றது?

எஸ்.ஐ.பி முதலீட்டில் குறுகிய காலத்தில் (ஒரு வருடம்) இழப்பில் இருக்கும் நிலையில், நீண்ட காலத்தில் (ஐந்து வருடம்) நல்ல லாபத்தில் உள்ளது. எனவே, குறுகிய கால இழப்பு என்பதைக் கண்டு பயப்படக் கூடாது. 

சந்தை நல்ல இறக்கத்தில் இருக்கும்போது, கையில் மொத்தத் தொகை இருக்கும்பட்சத்தில், எஸ்.ஐ.பி-யுடன் கூடுதலாக அதே ஃபோலியோ கணக்கில் முதலீடு செய்வது லாபகரமாக இருக்கும்.

நம்மில் பலரும் சம்பளக்காரர்கள்தான். மாதச் செலவுகளுக்குப்போக மீதமுள்ள தொகையை மட்டுமே நம்மால் முதலீடு செய்ய முடியும் என்பதால், எஸ்.ஐ.பி முறையினான முதலீடே நம்மில் பலருக்கும் ஏற்றதாக இருக்கும்.

எஸ்.ஐ.பி அல்லது மொத்த முதலீடு குறித்து குழப்பிக்கொள்ள வேண்டாம். உங்கள் கையிலிருக்கும் பணத்துக்கேற்ப முதலீடு செய்ய லாம். எல்லாக் காலத்துக்கும் இந்த முறைதான் சிறந்தது என்று சொல்ல காரணம் ஏதுமில்லை!

- மீ.கண்ணன், நிதி ஆலோசகர், radhaconsultancy.blogspot.in

தெளிவான புரிதல்கள் | விரிவான அலசல்கள் | சுவாரஸ்யமான படைப்புகள்Support Our Journalism